投資信託にも同様のメリットがある。
同じ手間をかけて収集処理した情報は一度に動かす資金が大きいほうが効率よく使われる。
あなたとファンド・マネージャーの資産運用の能力が同じくらいであればファンド・マネージャーに任せたほうが得なのだ。
投資信託部品のひとつという発想を基本に開発される投資信託商品インタビュー 営業企画部 マーケティンググループグループリーダーN氏シンプルな商品ソニー銀行の扱うファンドをながめているとおやつと思うことがある。
まず目を引くのが同行の顔ともなっている。
名称に入ったファンドの存在。
取り扱う7本といってもその内容は「ベーシック」シリーズに「円」「米ドル」「ユー口」が「スタンダード」シリーズに「日本債券」「日本株式」「外国債券」「外国株式」の4本のインデックスファンドが揃えられているといういたってシンプルなもの。
一見シンプルなファンドシリーズと呼ばれるものはソニー銀行の商品企画に運用会社が賛同して誕生した商品。
そのためソニー銀行の投資信託のコンセプトとなる発想が凝縮されているといっても過言ではない。
「部品のひとつであるという発想部品の組み合わせは自由にお客さまに考えていきたいと思います」(営業企画部マーケティンググループ・グループリーダー・N氏)ちなみにアセット・アロケーションとは投資する人のライフプランや運用目標リスク許容度に合わせて預金株式債券などの運用商品を組み合わせる資産配分のこと。
組み合わせが資産運用の世界では大きなポイントを占める。
そうあくまでも投資信託は利用者のアセット・アロケーションを行うための部品のひとつ。
発想を基本にソニー銀行の投資債託商品は開発されているそうだがさらに発想を一歩進めて部品であるためには良質でなければならないということから、ファンドシリーズはリリースされた。
同シリーズをもう少し詳しくみてみよう。
日本初の米国スタイルのMMFと形容される「ベーシック」はMMF本来の姿は口−リスク・ローリターンであるべきという基本に立ち返ったものだ。
そのため元本割れのリスクが極めて低く安定した収益の確保を第一に考えた保守的ともいえる運用方針が大きな特徴になっている。
運用会社は「円」がI投信投資顧問「米ドル」と「ユーロ」がIAML。
日本では円MMF初となるMのAAA/MR1+を取得していることからもわかるように高水準の流動性を提供するために設計された厳しい運用制限が行われている。
ちなみに格付けの取得については上司であるZ氏が「格付けを取るからね」と企画段階から一言回していた2001年の秋にMMFや公社債投信の元本割れが続出するよりもずっと以前のこと。
「ベーシック」はMMFの持つ「本当」の手堅さ保守性を戦略的に提供していくことを通じてソニー銀行の企業スタンスやメッセージを伝えようとするコンセプト商品なのだ。
もうひとつの「スタンダード」はベーシックがその名のとおりポートフォリオ作りの「基礎」となるファンドであるのに対しこちらは「コア」となるべきファンドとの位置づけがなされている。
その大きな特徴は中長期投資の「コア」ファンドになるためにはひとつの商品だけでなく収益性やリスクの大きさを考えた分散投資ができることをうたった部分だ。
一般にいうインデックスファンドとしての顔を持っている。
運用はBGI投信。
インデックスファンドの運用や年金運用での実緩が高い会社だ。
具体的には「日本株式」「日本債券」「外国株式」「外国債券」の4つのインデックスファンドを複数組み合わせることで自由なアセット・アロケーションが可能になる。
「ファンドを何パーセントこちらのファンドを何パーセント全体でように配分したらいかがですかといった具合に販売サイドが何かご提案するほうが一般的なのではないでしょうか当社は非対面での販売ですしそもそも『投資信託はお客さまのアセット・アロケーションのための自由な部品』というコンセプトを持っています。
お客さまに自己責任の意昧を考えていくためにもご自身で判断していくことが望ましいと考えています」そうアセットクラスに対応する金融商品としての投資信託。
言葉を換えれば投資債託を中長期にわたってポートフォリオの「コア」とするためには顧客自身が主体的に資産運用について考えそれに投資信託の預かり資産は開業4カ月後の2001年10月から急カーブを描き始めた。
口座も順調に増え続け毎月600-800のベースで増えている。
一投信口座当たりの預かり資産残高は約合わせてアセット・アロケーションを変化させることが必要ということになる。
お客さまの選択眼が成長させたファンドシリーズ二枚看板ともいえファンドシリーズ気になる販売実績のほうは好調。
ソニー銀行の販売額ベストxxファンド(2002年8月末現在の累計)に「ベーシック」の3種類が米ドルユー口円の順で113位を独占。
「スタンダード」も日本株式が4位外国株式外国債券もベストxx入りを果たしている。
「ファンドシリーズ」が商品として受け入れられたことはもちろんソニー銀行のコンセプト投資信託に対する考え方が受け入れられたことを物語っているともいえる。
当然のことながらネット専業銀行であるソニー銀行には実店舗がない。
対面販売がないことを考えてみると販売員が対面で「ファンドは」と説明し、販売する側の都合や立場でファンドを売ることがないもしくはできないことになる。
つまりインターネットでファンドをずらりと並べてそれで利用者に選んでもらっているということだ。
その目がファンドシリーズをここまで成長させた。
「ですから認知度が低いファンドの注文をお客さまからこれほどいけるというのは大きな発見であり驚きでした。
自分に合ったファンドを自分で探すプロアクティブなお客さまがいらっしゃるという事実をあらためて感じました」お客さまとのフェアな関係を保つなにもファンドシリーズだけにいえることではない。
ソニー銀行の投資信託では販促のためのセット販売などは一切行っていない。
ソニー銀行では利用者とのフェアな関係を保つため「これの商品が絶対いいですよ」といった一方的な押しつけは行わない。
当たり前だが押しつけない代わりに無責任なファンドを並べているわけではない。
よきアセット・アロケーションのための道具としての厳しい基準にかなったファンドのみが静かに並んでいる。
現在のファンドの構成を見てある都市銀行でファンドの選定に携わっている担当者が「虹色ですね」と感想をもらしたそうだ。
オーソドックスながらもバラエティに富んだファンド選定また運用会社がxx社と偏りがない上ソニー銀行のコンセプトを具現化したファンドシリーズのリリースなど商品ラインナップ全体のバランスを非常に重要視するソニー銀行のスタンスがそう形容させたのだろう。
事実販売会社としての中立性を保つためにソニー銀行はファンドの確固たる選定基準を持っている。
利用者のほうは「ソニー銀行の投資信託」をどう見ているのだろうか。
現在のところソニー銀行で普通預金口座を開設している人の41.5パーセントが投資信託口座客と同じxx歳代〜xx歳代でその職業は会社員が多くを占める。
さらりと見ればそれなりに投資信託を勉強している人たちといった感がするがN氏によるとそうは簡単に色分けできないようだ。
存在感のあるケータリングは現代社会で重宝しています。ケータリングの世界へあなたをお招き致します。
ケータリングしましょう！気軽にケータリングが探せます。
もらって嬉しいケータリングが普及しています。お得なケータリングのクーポンです。
いろんなケータリング 東京をわかりやすくイラストで表現しました。世界的に有名なケータリング 東京です。
仲間と一緒にケータリング 東京の方法をご存知ですか？ケータリング 東京にうってつけの製品です。
ケータリング 東京が普及しています。この春はケータリング 東京で盛り上がりましょう！
